CFA考试分为Level I、Level II和Level III三个阶段，考生必须通过前一阶段才能参加次一阶段考试。三个阶段的考试时间为6个小时，上、下午分别各三小时。
第一阶段(Level I)形式为选择题(Multiple Choice)，每卷各120题，共240题;
第二阶段(Level II))形式为选择题(Multiple Choice)，每卷各60题，共120题;
第三阶段(Level III)的考试形势是50%的论文写作及50%的应用题(其中主要是案例分析)。
CFA考试内容涵盖甚广，主要包括：
①职业标准和操守;
②财务报表分析;
③量化分析;
④经济学;
⑤固定收益投资分析;
⑥股权分析;
⑦投资组合管理;
⑧企业金融;
⑨衍生工具;
⑩其他投资分析等等。
基本上，第一阶段(Level I)考试内容以投资工具为主轴;第二阶段(Level II)以资产评估(证券分析)及第三阶段考试(Level III)以投资组合管理及资产分配为考试重点。
第一级考试每年6月和12月各举行一次;第二级及第三级考试每年均于6月同时举行一次。第一级每年6月考试考点：北京、上海、广州、天津、南京、成都、深圳、香港。第一级每年12月考试考点：北京、上海、广州、香港。第二、三级考试每年6月份考试考点：北京、上海、广州、天津、南京、成都、深圳、香港。
